Les robots-conseillers ont révolutionné le secteur de la gestion d'investissement en offrant aux investisseurs des solutions automatisées et rentables. Ces applications informatiques utilisent des algorithmes sophistiqués pour offrir des conseils d'investissement et une gestion de portefeuille personnalisés.
Nous allons donc explorer ici le fonctionnement des robots-conseillers, leurs avantages et leurs limites, ainsi que leur impact sur la gestion des investissements en 2023. Attention, spoiler : leur impact est considérable et les robots-conseillers offrent des avantages financiers considérables aux utilisateurs finaux. Ce marché en pleine croissance représente une mine d'or numérique potentielle pour les entreprises capables de créer un robot-conseiller viable et convivial.
Comprendre les Robo-Advisors
Commençons par l'essentiel. Les robots-conseillers sont des applications financières conçues pour aider les investisseurs à prendre des décisions d'investissement éclairées. Ces applications s'appuient sur l'automatisation et les algorithmes pour fournir des recommandations personnalisées et automatiser les processus d'investissement. Contrairement aux courtiers traditionnels, les robots-conseillers éliminent le recours à des intermédiaires humains, permettant aux investisseurs d'accéder à des conseils et à une gestion d'investissement via des plateformes intuitives. Cela peut s'avérer particulièrement utile pour les petits investisseurs individuels qui ont besoin d'aide pour trier leurs données et qui ne peuvent pas ou ne souhaitent pas engager un conseiller humain.
Comment fonctionnent les Robo-Advisors ?
Les robots-conseillers utilisent des algorithmes basés sur la théorie moderne du portefeuille pour générer des recommandations d'investissement. Ces algorithmes prennent en compte des facteurs tels que la tolérance au risque, l'âge et les objectifs financiers de l'investisseur afin de construire un portefeuille diversifié. En interrogeant les investisseurs sur leurs préférences d'investissement, les robots-conseillers analysent les données et suggèrent des allocations d'actifs adaptées.
Les principales caractéristiques des robo-advisors comprennent :
- Construction de portefeuille : les robo-advisors permettent aux investisseurs de construire des portefeuilles adaptés à leur tolérance au risque et à leurs objectifs financiers.
- Investir dans des fonds négociés en bourse (FNB) : les investisseurs peuvent accéder à une large gamme de FNB à faible coût par l’intermédiaire de robo-advisors, permettant une diversification et une exposition à différentes classes d’actifs.
- Rééquilibrage automatisé : les robo-advisors rééquilibrent automatiquement les portefeuilles pour maintenir la répartition d'actifs souhaitée.
- Réinvestissement des dividendes : les dividendes générés par les investissements peuvent être automatiquement réinvestis pour maximiser les rendements.
- Récolte des pertes fiscales : certains robo-advisors proposent des stratégies de récolte des pertes fiscales, qui consistent à compenser les gains en capital par des pertes d'investissement afin de minimiser les obligations fiscales.
- Services de gestion de placements : les robo-advisors fournissent des services complets de gestion de placements, y compris le suivi des performances et la création de rapports.
L'essor des robots-conseillers
Les services de robo-advisory ont rapidement gagné en popularité, notamment auprès des jeunes investisseurs férus de technologie. Et cette croissance est difficile à sous-estimer : alors qu'en 2017, les robo-advisors géraient moins de 1430 milliards de livres sterling dans le monde, leur utilisation va exploser avec la croissance rapide du secteur de l'IA. Nous parlons ici des milliers de milliards dans le monde, et une croissance significative en dehors du segment traditionnellement dominé par l'Amérique du Nord. Alors, pourquoi cette croissance si rapide ? Simplement : l'accessibilité, les faibles frais et la commodité offerts par les robots-conseillers ont contribué à leur croissance rapide, et la confiance et la familiarité croissantes avec des algorithmes sophistiqués incitent les clients à les utiliser.
Théorie moderne du portefeuille et robots-conseillers
Les robo-advisors sont souvent construits sur la base de théorie moderne du portefeuille (MPT) développée par Harry M. Markowitz, lauréat du prix Nobel d'économie. La MPT souligne l'importance de la diversification et de la gestion des risques dans la construction de portefeuilles d'investissement optimaux. Elle vise à maximiser les rendements tout en minimisant les risques grâce à une allocation stratégique des actifs.
Les principes de la MPT, tels que la détermination des niveaux de risque et la diversification des investissements, sont devenus des pratiques courantes dans le secteur de l'investissement. Les robots-conseillers s'appuient sur ces principes pour proposer aux investisseurs des portefeuilles diversifiés, adaptés à leur tolérance au risque et à leurs objectifs financiers.
Avantages des Robo-Advisors
Les robots-conseillers offrent plusieurs avantages par rapport aux conseillers financiers et aux courtiers traditionnels. Parmi ces avantages, on peut citer :
- Minimisation de la prise de décision émotionnelle : les robo-advisors éliminent les biais émotionnels des décisions d’investissement, garantissant une approche disciplinée et objective.
- Backtesting : les robo-advisors utilisent les données de trading historiques pour tester les stratégies d'investissement, permettant ainsi d'analyser les risques potentiels et les performances avant d'investir.
- Cohérence : les robo-advisors maintiennent des stratégies d’investissement cohérentes, évitant les changements émotionnels ou impulsifs dans les portefeuilles.
- Diversité des investissements : les robo-advisors donnent accès à une large gamme d’options d’investissement, notamment des actions, des ETF à faible coût, des comptes de retraite et des fonds communs de placement.
- Investissement rentable : de nombreux conseillers-robots offrent des frais de gestion faibles ou nuls, ce qui en fait une option abordable pour les investisseurs.
- Commodité et accessibilité : les investisseurs peuvent accéder aux services de robo-advisory à tout moment et en tout lieu, via des applications mobiles conviviales ou des plateformes en ligne.
Malgré ces avantages, les robo-advisors présentent également certaines limites que les investisseurs doivent prendre en compte.
Limites des Robo-Advisors
Bien que les robo-advisors offrent de nombreux avantages, ils présentent également certaines limites, notamment :
- Manque de personnalisation : les robo-advisors utilisent des algorithmes et des profils de risque prédéfinis, qui peuvent ne pas répondre pleinement aux situations financières individuelles ou aux préférences d’investissement uniques.
- Sur-optimisation potentielle : les conseillers robotisés peuvent se livrer à des transactions excessives pour maintenir leurs stratégies, ce qui peut entraîner des coûts de transaction et des implications fiscales inutiles.
- Interaction humaine limitée : contrairement aux conseillers financiers traditionnels, les robots-conseillers ne disposent pas des conseils personnalisés et des discussions approfondies que les conseillers humains peuvent fournir dans des situations financières complexes.
- Stratégies opaques : certains robo-advisors peuvent ne pas divulguer entièrement leurs stratégies d’investissement, ce qui rend difficile pour les investisseurs d’évaluer l’approche sous-jacente et les risques potentiels.
Il est essentiel pour les investisseurs d'évaluer leurs besoins et préférences individuels lorsqu'ils choisissent entre les robots-conseillers et les conseillers financiers traditionnels. Les entreprises doivent également garantir la sécurité totale de leurs robots-conseillers et applications fintech afin d'éviter toute violation de données financières sensibles. Consultez notre article sur sécurité des applications bancaires mobiles.
Avantages des services de conseil robotisé
Les services de robo-advisory offrent de nombreux avantages aux investisseurs, ce qui en fait une option attractive pour de nombreux particuliers. Parmi ces avantages, on peut citer :
- Frais faibles : de nombreux robo-advisors facturent des frais de gestion faibles, voire nuls, ce qui permet aux investisseurs d'économiser sur les coûts.
- Accessibilité : Les robo-advisors ont des exigences de solde minimum faibles ou nulles, ce qui les rend accessibles à un large éventail d'investisseurs.
- Avantages fiscaux : Certains robo-advisors utilisent des stratégies d’optimisation fiscale, telles que la récupération des pertes fiscales (comme décrit ci-dessus), pour aider les investisseurs à minimiser leurs obligations fiscales.
- Réactivité : les robo-advisors offrent des opportunités d’investissement en temps réel et peuvent réagir rapidement aux changements du marché, garantissant ainsi une gestion de portefeuille efficace.
- Choix d’investissements : Les investisseurs ont la liberté de choisir parmi une variété d’options d’investissement, notamment des FNB, des actions, des fonds communs de placement et d’autres titres.
- Personnalisation des risques : les robo-advisors aident les investisseurs à déterminer leur tolérance au risque et à personnaliser leurs portefeuilles en conséquence, en fonction de leurs préférences d’investissement.
En offrant ces avantages, les services de robo-advisory ont démocratisé la gestion des investissements et l’ont rendue plus accessible à un plus large éventail de personnes.
Robo-Advisors vs. conseillers financiers traditionnels
La comparaison entre les robots-conseillers et les conseillers financiers traditionnels révèle plusieurs différences majeures. Ces derniers facturent généralement des honoraires plus élevés et fournissent des conseils financiers complets, incluant la planification successorale et d'autres questions financières complexes. Ces conseillers sont plus adaptés aux personnes disposant d'un patrimoine important ou d'une situation financière complexe.
En revanche, les robots-conseillers offrent des frais réduits et une plus grande commodité. Ils se concentrent principalement sur la gestion et le conseil en investissement, tirant parti de l'automatisation pour simplifier le processus d'investissement. Certains robots-conseillers peuvent également donner accès à des conseillers humains pour un soutien et des conseils supplémentaires. Ils sont particulièrement adaptés aux nouveaux investisseurs et aux personnes dont la situation financière est moins complexe.
Choisir un Robo-Advisor
Lors de la sélection d’un robo-advisor, les investisseurs doivent prendre en compte les caractéristiques suivantes :
- Solde minimum du compte : Évaluez le solde minimum requis pour l'ouverture d'un compte. Certains robots-conseillers n'ont pas d'exigence de solde minimum, tandis que d'autres peuvent avoir des seuils spécifiques.
- Options d’investissement : Évaluez la gamme d’options d’investissement disponibles, y compris les actions, les FNB, les fonds indiciels et d’autres titres.
- Frais : Examinez les frais de maintenance et de transaction associés aux services du robo-conseiller.
- Rééquilibrage : Vérifiez si le robo-conseiller propose un rééquilibrage automatisé du portefeuille pour garantir que la répartition d’actifs souhaitée est maintenue.
- Investissement automatique : déterminez si le robo-conseiller permet un investissement automatique, permettant des contributions régulières au portefeuille.
- Support client : Vérifiez la disponibilité et la qualité des services de support client fournis par le robo-advisor.
- Recherche et outils financiers : Évaluer la disponibilité de la recherche financière, des outils et des ressources pédagogiques offerts par le robo-conseiller.
- Réglementation et sécurité : Assurez-vous que le robo-advisor est enregistré auprès des autorités réglementaires compétentes et utilise des mesures de sécurité robustes pour protéger les comptes utilisateurs.
En examinant attentivement ces facteurs, les investisseurs peuvent sélectionner un robot-conseiller qui correspond à leurs objectifs et préférences d’investissement.
Financer un compte Robo-Advisor
Bien sûr, vous devrez approvisionner votre compte et vous assurer qu'il est sécurisé. L'approvisionnement d'un compte de robot-conseiller peut se faire de différentes manières, notamment :
- Virements automatiques : configurez des virements automatiques de votre compte bancaire vers votre compte robo-advisor.
- Transferts de fonds électroniques : initiez des transferts de fonds électroniques de votre compte bancaire vers votre compte robo-advisor.
- Transferts d’actifs : transférez des actifs d’autres comptes d’investissement vers votre compte de robo-conseiller.
- Chèques : Déposez des chèques sur votre compte de robo-conseiller pour obtenir un financement.
- Investissement automatique : optez pour l’investissement automatique, où un pourcentage fixe de vos revenus est automatiquement transféré sur votre compte robo-advisor sur une base régulière.
Les investisseurs doivent choisir la méthode de financement qui correspond le mieux à leurs préférences et à leur situation financière.
Robots et humains travaillant en harmonie
Les robots-conseillers sont devenus une force disruptive dans le secteur de la gestion d'investissement. Grâce à leur approche automatisée et rentable, ils ont démocratisé la gestion d'investissement, offrant aux investisseurs des solutions accessibles et personnalisées. Si les robots-conseillers offrent de nombreux avantages, il est important que les investisseurs évaluent attentivement leurs besoins et préférences individuels avant de prendre une décision. En comprenant le fonctionnement des robots-conseillers et en considérant leurs avantages et leurs limites, les investisseurs pourront s'orienter dans le paysage évolutif de la gestion d'investissement en 2023 et au-delà.
Les entreprises qui souhaitent intégrer un robot-conseiller sophistiqué à leurs stratégies de gestion de portefeuille doivent couvrir de nombreux aspects. C'est là que nous intervenons : nous possédons une vaste expérience à la pointe du secteur de la fintech, et c'est précisément ce que sont les robots-conseillers. Pour discuter d'un projet potentiel ou obtenir plus d'informations sur notre collaboration avec les meilleures fintech, Contactez-nousContrairement aux robo-advisors, avec nous, vous bénéficierez d'une expérience entièrement humaine.
Avis de non-responsabilité : Cet article est fourni à titre informatif uniquement et ne doit pas être interprété comme un conseil financier. Il est recommandé aux investisseurs de consulter un conseiller financier qualifié avant de prendre une décision d’investissement.
